Inwestowanie jest trudną sztuką wyborów, której opanowanie zajmuje lata. Wymaga podejmowania wielu decyzji, z których niestety nie każda najprawdopodobniej okaże się trafiona. Dlatego możesz potrzebować reinwestycji, czyli ponownego zainwestowania swojego kapitału w inne aktywa. Sprawdź, jak w praktyce wygląda proces reinwestowania i jakich narzędzi możesz przy tym używać.
Reinwestycja – definicja
Inwestujesz kapitał? Lokujesz pieniądze m.in. w fundusze inwestycyjne? Wcześniej czy później zetkniesz się z pojęciem reinwestowania. Co to jest reinwestycja? Najprościej rzecz ujmując, można to określić jako ponowne zainwestowanie posiadanego kapitału. W Polsce najczęściej mówi się o reinwestycji w kontekście nabywania i zbywania jednostek uczestnictwa w funduszach lub subfunduszach inwestycyjnych.
Do jakich produktów finansowych odnosi się reinwestycja?
W Polsce w zdecydowanej większości przypadków o reinwestycji mówi się w kontekście inwestowania w jednostki uczestnictwa funduszy inwestycyjnych. Jeśli reinwestycja dotyczy funduszy, wówczas jest to po prostu powtórne nabycie jednostek w funduszach, w których inwestor uprzednio dokonał ich umorzenia. TFI (towarzystwa funduszy inwestycyjnych) w przypadku reinwestycji zwykle nie będą naliczać ci dodatkowych opłat manipulacyjnych kwoty reinwestycji w czasie określonym w prospekcie danego funduszu.
Celem reinwestycji kapitału przy inwestycjach dochodowych jest dynamiczny wzrost posiadanego przez ciebie kapitału.
Jakie są warunki reinwestycji?
Reinwestycja może dotyczyć różnych produktów inwestycyjnych, ale w Polsce najczęściej dokonuje się jej w przypadku jednostek uczestnictwa funduszy inwestycyjnych. Celem jest reinwestycja zysków osiągniętych z danej inwestycji, ale może to też wynikać z chęci odsunięcia w czasie strat lub zredukowania ich wysokości.
Reinwestycja funduszu inwestycyjnego rozumiana jest jako powrót do inwestycji bez poniesienia przez ciebie opłaty manipulacyjnej przy ponownym nabyciu jednostek uczestnictwa w funduszu. Warunkiem braku opłaty jest wcześniejsze posiadanie jednostek uczestnictwa danego subfunduszu lub funduszu i ich odkupienie. Wartość ponownego nabycia musi być przy tym równa wartości wcześniejszego odkupienia i dodatkowo dotyczyć tego samego subfunduszu lub funduszu.
Cała operacja zwolnienia z opłaty manipulacyjnej przy reinwestycji przysługuje ci jeden raz w roku kalendarzowym, choć jedynie pod warunkiem, że okres pomiędzy dniem, w którym odkupiłeś uprzednio nabyte jednostki uczestnictwa, a dniem, w którym zrealizowane było zlecenie nabycia jednostek, nie przekracza 90 dni kalendarzowych.
Przykłady reinwestycji
Jednym z przykładów reinwestycji może być nawet lokata bankowa, jeśli ma ona oprocentowanie złożone. Wszystko dlatego, że odsetki dopisywane są w kolejnych okresach, co powoduje zwiększenie podstawy naliczania odsetek z każdym następnym okresem. Zachodzi więc reinwestycja odsetek, które pracują na siebie i są źródłem dodatkowego zysku. Przeciwieństwem lokaty reinwestycyjnej jest depozyt z oprocentowaniem prostym, gdzie odsetki naliczane są od ustalonej kwoty, która nie ulega zmianie w czasie.
Nie przegap: Co wybrać: lokatę długoterminową czy fundusz inwestycyjny? >>
Co należy wiedzieć o reinwestycji funduszu inwestycyjnego?
Reinwestycja funduszy jest wskazana wówczas, gdy aktywa, w które inwestujesz za pośrednictwem TFI, zaczynają tracić na wartości. Wówczas możesz wypłacić gotówkę z jednostek uczestnictwa w funduszach określonego rodzaju, np. z funduszy akcyjnych, a następnie wpłacić pieniądze z powrotem na inny fundusz czy subfundusz, bez konieczności ponoszenia dodatkowo prowizji za takie działanie.
W przypadku reinwestycji musisz liczyć się jedynie z tym, że obowiązuje limit 90 dni, w którego obrębie wypłacone środki muszą wrócić do funduszu.
Reinwestycja gwarantuje ci powrót do subfunduszu bez ponoszenia opłat, ale tylko wówczas, gdy:
- ponowne nabycie zostanie rozliczone na tym samym subrejestrze w funduszu inwestycyjnym, z którego wcześniej odkupiono jednostki uczestnictwa oraz
- gdy okres pomiędzy dniem wyceny, odkupienia jednostek uczestnictwa, a datą złożenia i opłacenia zlecenia nabycia nie przekracza 85 dni kalendarzowych.
Musisz wiedzieć przy tym, że reinwestycją objęte może być pierwsze nabycie, rozliczone w subrejestrze, z którego odkupiono jednostki uczestnictwa.
Co istotne, dywersyfikacja i reinwestycja zysków są jednymi z podstawowych zasad inwestowania. Dywersyfikacja oznacza taki dobór aktywów do portfela inwestycyjnego, aby potencjalne straty były rekompensowane zyskami z innego rodzaju inwestycji. Z kolei w reinwestowaniu chodzi o to, aby pieniądz zawsze był w obiegu i nie był przetrzymywany zbyt długo, ponieważ nie przybliży cię to do wypracowania pożądanych zysków.
Kiedy opłaca się dokonać reinwestycji w funduszu inwestycyjnym?
Reinwestycja będzie korzystna wtedy, kiedy wcześniej nabyte akcje nie przyniosły zysku, a zamiast tego wygenerowały straty. Można wówczas zrealizować zysk, pogodzić się z utratą pieniędzy lub ulokować środki. Warto jednak skorzystać z możliwości Funduszy Inwestycyjnych i dokonać reinwestycji.
W efekcie wpłacony kapitał zostanie ponownie przyjęty, bez potrącenia odsetek. Dzięki temu można skutecznie oddalić w czasie poniesione straty, a nawet zmniejszyć ich wysokość. Można dzięki reinwestycji pomnożyć kapitał utrzymać jego płynność lub chociaż utrzymać w niezmienionej wartości.
0 Komentarze